Кори Митчелл является независимым трейдером, специализирующимся на кратко- и среднесрочных техниче­ских стратегиях. Он — основатель сайта vantagepointtrading, посвященного бесплатному обучению трейдеров и обсуждению рынков. После получения степени по экономике, Митчелл провел последние пять лет, торгуя на многочисленных рынках и обучая трейдеров. Он широко публикуется в различных изданиях и является членом канадского Общества технических аналитиков и Ассоциации технических аналитиков рынка.

Облако Ишимоку — это индикатор, предназначен­ный, чтобы показать нам все, что мы должны знать о ценовом тренде, включая его направление, импульс, динамические уровни поддержки и сопротивления, и даже торговые сигналы. Японское название индика­тора «Ишимоку Кинко Хайо» означает «мгновенное представление баланса графика».

Сначала Облако Ишимоку может выглядеть не­много устрашающе, но как только вы узнаете, как его использовать, вы сможете легко его понимать и при­менять. Это особенно актуально для начинающих трейдеров, которые хотят выделить потенциальные области поддержки и сопротивления, а также иденти­фицировать направление тренда.

Описание индикатора

Японский журналист Гоичи Хосода описал этот инди­катор в 1969 году в своей книге, где представил свои ис­следования торговли приблизительно за три десятилетия.

Облако Ишимоку включает пять линий, каждая из которых предоставляет информацию о ценовом дей­ствии. Расстояние между двумя из них заполняется, создавая область подобно облаку. Для многих трей­деров, использующих этот индикатор, облако являет­ся доминирующим фактором, на котором они и фоку­сируются. Облако Ишимоку может использоваться на различных временных периодах и рынках.

Компоненты индикатора и их вычисление

Следующие вычисления базируются на значени­ях индикатора по умолчанию, вроде использования девяти периодов для Конверсионной линии. Эти зна­чения могут быть легко отрегулированы в торговой платформе, чтобы удовлетворять потребностям кон­кретного трейдера.

Красная линия на диаграмме 1 — это Tenkan-sen (Конверсионная линия). Это — средняя точка послед­них девяти ценовых баров: [(9-периодный максимум + 9-периодный минимум)/2].

Белая линия — это Киджун-sen (Базовая линия). Это — средняя точка последних 26 ценовых баров: [(26-пе- риодный максимум + 26-периодный минимум)/2].

Желтая линия — это Senkou Span A (Лидирующий промежуток A). Это — середина описанных выше двух линий: [(Конверсионная линия + Базовая линия)/2]. Это значение сдвинуто на 26 периодов вперед.

Синяя линия — Senkou Span B (Лидирующий про­межуток B). Это — средняя точка последних 52 цено­вых баров: [(52-периодный максимум + 52-периодный минимум)/2]. Это значение сдвинуто на 26 периодов вперед.

Зеленая линия — Chickou Span (Отстающий проме­жуток), который всегда будет отставать от цены. Это — самая недавняя цена, сдвинутая на 26 периодов на­зад. Эта линия не используется в методах, описанных ниже, и поэтому была удалена, чтобы уменьшить за­груженность графиков.

Использование индикатора

Облако представляет хороший потенциал для трейдеров, поскольку его легко интерпретировать. Кроме того, индикатор обеспечивает прогнозные уров­ни поддержки и сопротивления, проектируемые на 26 периодов вперед. Вот — те способы, которыми исполь­зуется индикатор, чтобы оценить ценовое действие:

• Подтверждение тренда: когда цена находит­ся выше облака, это указывает на восходящий тренд, когда цена находится ниже облака, это указывает на нисходящий тренд.

•        Сила или слабость тренда: когда линия Span A (желтая) продвигается вверх и находится далеко от линии Span B (синяя) это указывает, что восходящий тренд набирает импульс. Когда линия Span A двигает­ся вниз и находится далеко от линии Span B, это указы­вает, что нисходящий тренд ускоряется. Другими сло­вами, расширяющееся облако помогает подтвердить текущий тренд. Очень тонкое облако указывает на не­решительность, и потенциально слабый или ослабля­ющийся тренд.

•        Поддержка и сопротивление: облако проек­тируется на 26 ценовых баров вправо от текущей цены, обеспечивая подсказку относительно того, где под­держка и сопротивление могут сформироваться в бу­дущем. Во время восходящего тренда цена будет ча­сто подпрыгивать от облака во время откатов и затем возобновлять восходящий тренд. Во время нисходяще­го тренда цена будет часто восстанавливаться к облаку и затем продолжать нисходящее движение. Поэтому, облако представляет возможности входа в тренд.

•        Сигналы пересечения: если тренд является восходящим (цена находится выше облака, а линия Span A выше линии Span B), и Конверсионная линия падает ниже Базовой линии, а затем совершает обрат­ное пересечение выше нее, то это служит сигналом входа в длинную сторону. Если тренд является нисхо­дящим (цена ниже облака, и линия Span A ниже линии Span B), а Конверсионная линия продвигается выше Базовой линии, и затем падает назад ниже нее, то это служит сигналом входа в короткую сторону.

Другой сигнал входа вовлекает цену и Базовую линию (можно также использовать Конверсионную линию). Если тренд восходящий и цена падает ниже Базовой линии, покупайте, когда цена поднимается обратно выше Базовой линии. Если тренд нисходящий и цена двигается выше Базовой линии, продавать, ког­да цена снижается назад через Базовую линию.

Обратите внимание, что эти методы подразумевают капитализацию на текущем тренде. Понимая, как инди­каторы подтверждают тренд, они могут также использо­ваться, чтобы показать, когда тренд разворачивается.

Интерпретация индикатора

Даже на изменчивом, но все же трендовом дневном графике JCP (см. диаграмму 2), индикатор Ишимоку был бы полезен.

В левой части диаграммы цена находится в нисхо­дящем тренде, но когда облако оказывается не в состо­янии действовать как сопротивление и цена двигается выше него, то мы получаем сигнал о потенциальном развороте тренда. Теперь, когда цена находится выше облака, оно действует как поддержка и обеспечивает несколько торговых сигналов входа в формирующийся восходящий тренд.

На диаграмме 3 мы видим очень сильный нисхо­дящий тренд, поскольку цена находится значительно ниже облака, и облако при этом весьма широкое на всем протяжении снижения. Одна короткая позиция была обеспечена пересечением цены выше Базовой (или Конверсионной) линии и последующим падени­ем назад ниже нее. Как только цена начала повышать­ся в июне, облако стало сужаться, показывая, что нисходящий тренд теряет свой импульс. В конце июля цена окончательно пробилась выше облака, указывая на разворот тренда.

Ограничения индикатора

Подобно большинству индикаторов, Облако Ишимоку дает только информацию относительно ана­лизируемых периодов времени, даже при том, что оно проектируется в будущее. Это означает, что может раз­виваться гораздо больший тренд, который индикатор не учитывает, и поэтому могут возникать ложные тор­говые сигналы. Например, доминирующий тренд яв­ляется нисходящим, но цена может продвинуться выше облака вследствие локальной коррекции, по­сле чего продолжить снижение в рамках нисходяще­го тренда.

Облако, по существу, является парой видоизме­ненных Скользящих средних, которые могут обеспе­чивать или не обеспечивать поддержку во время вос­ходящего тренда, или сопротивление при нисходящем тренде.

Все вычисления базируются на исторических дан­ных, что означает, что торговые сигналы могут поя­виться с опозданием или несвоевременно, потому что исторические краткосрочные тренды (которые захва­тывает индикатор) могут не повториться в будущем.

В то время как сигналы входа обеспечены, трей­деры должны будут принять решение, где зафикси­ровать прибыль, а также как управлять риском на ка­ждой сделке с помощью стоп-ордеров.

Заключение

Облако Ишимоку является полезным индикато­ром, особенно для начинающих трейдеров, которые хотят получить некоторые подсказки в отношении на­правления тренда, импульса, идентификации разво­рота и точек входа. Трейдеры все же должны само­стоятельно управлять риском с помощью размещения стоп-ордеров, а также находить выгодные точки вы­хода из сделок. Со всеми своими линиями, индика­тор Ишимоку может показаться устрашающим на пер­вый взгляд, но в основном действует правило — если цена находится ниже Облака, то тренд является нисхо­дящим и следует искать возможности для торговли в короткую сторону и избегать длинных позиций. Когда цена находится выше Облака, то тренд восходящий и следует искать возможности для торговли в длинную сторону, избегая коротких позиций.